零收益、负收益，甚至提前终止合同清盘……在银行理财产品一度热热闹闹、红红火火之后，自2007年底开始一直到现在，一盆又一盆的凉水向投资者浇去，可能今后还会有。不少投资者觉得上当受骗了，觉得被忽悠了。然而，问题频繁暴露也许并不是一件坏事。这从另一个角度预示着，国内理财市场在经历起步、萌芽之后，正进入一个亟待从各方面进行规范和制度架构的时期。我们有理由相信，国内理财市场在经过这个阵痛期后，会迎来一个更加灿烂的明天。

　　从本期开始，本报将陆续推出反思银行理财产品“收益门”系列报道，以银行理财产品为切入口，从理财师素质、投资者教育等方面剖析问题所在，为亟待规范的理财市场厘清一些头绪。

　　QDII频出新品、新基金接连发售、新款保险交替上市、新股成堆发行、炒金炒汇忙得热火朝天……火爆的理财市场，使得投资理财一时间成了最热门的话题。在这些理财产品高收益率的诱惑面前，很难有消费者不为之心动。这时候，一个现实问题出现了——这些理财顾问提供的服务可信吗？

　　近期，多家银行先后暴露出零收益、甚至负收益的理财产品。上述问题再次被推上风口浪尖。

　　队伍素质良莠不齐

　　中间业务收入逐渐成为银行收入的重要项目，提供理财服务也是其中一个环节。但是，不少理财师对各类理财产品不够了解、对理财理念没有整体思路，可能对投资者造成很大的影响。

　　事实上，不少银行对理财师下达了营销任务和计划，部分理财师不可避免地会“强调”理财产品的收益率。从不少论坛上看，一些投资者在网上抱怨理财师“忽悠”客户。

　　针对目前的理财市场，中国注册理财规划师协会秘书长、博士赵良表示，不少理财经理将理财服务简单地看成产品营销，八成以上的理财经理还仅限于推销各类理财产品。

　　“其实，目前很多银行的理财师就是一个理财产品的推销员。”某股份制商业银行有关人士直面理财市场的这个怪相，“有一个很明显的例子，前几年不少银行推出了挂钩海外市场的外币理财产品，银行的很多‘理财师’不顾人民币升值的大环境，将产品强卖给投资者，结果导致投资者损失惨重。”

　　理财师素质亟待提升

　　外资银行对理财师的培训上岗机制要求十分严格。例如，汇丰、花旗银行均要求培训少于7年者不得上岗。记者了解到，中资银行里，有90％以上的理财师工作未过两年也被推上营销理财岗位。

　　英国标准人寿个险总监布莱恩·帕金森认为，国内理财师自身的素质与国际仍有差距，造成投资者对理财师信任不够。帕金森先生指出，实际上国外也曾经出现类似的阶段，理财顾问素质参差不齐、集中产品销售，导致投资者对这一行业的信任度降低。

　　“真正的理财师应该具有丰富的专业知识，包括银行、保险、证券等投资策划以及税收、遗产等的法律法规，同时，必须具有丰富的实践经验，”一位业内人士表示。

　　光大银行上海分行零售业务部总经理奚洁表示，理财风险买者自负，但同时卖者也有义务。作为卖者，银行不仅要建立规范的产品风险揭示和客户风险评估流程，而且要严格规范选拔符合要求的理财师。他介绍说，光大银行理财师经过“培训、考核、持证上岗”三道步骤才可正式为客户提供理财服务。根据光大银行的统一要求，理财师在销售理财产品时，不仅要让客户客户了解理财产品的风险评级和风险揭示内容，而且要对客户的风险承受能力和风险偏好进行评估，从而为其推荐更适合的理财产品。

　　呼吁更规范的“执业”市场

　　“理财师市场确实需要规范一下。”某银行高管表示，“对理财师的认定应该有两方面的要求：硬要求和软要求。”

　　“硬要求指的是银行外围的、理财的各方面资格证，建议设立明确的、多层次的分级制。例如，目前市场上的理财规划师可以称之为理财助理，通过进一步的学习、实践、考核等进行不断的升级，而不像目前这样直呼为‘理财师’。”该人士表示，“而软要求则指的是银行内部的考核，在具有理财资格证书的基础上，注重理财人员的经验和长期表现，达到标准的方可定位于‘理财师’。”

　　中国交通银行总行首席理财规划培训师沈水辰也表示，理财师要有“执业”资格。他认为，理财师作为第三方理财，应站在客观、公允、中立的立场为客户服务，不是为了推销某种产品，而是为了追求客户利益最大化。理财师不能将个人的偏好强加给客户。需要强调的是，理财师要有职业道德，能够做到正直、公正、客观、诚信，要成为一个综合性的理财师，能够提供个性化的理财规划。

　　“个人理财师不能给投资者许诺每年回报率是多少百分比。”沈水辰对记者说：“因为理财师不是神，不可能准确地计算出市场的变迁。对客户讲回报率时，也要讲清楚风险，告诉投资者，风险在哪里。向客户介绍每一个配套投资方案，不可以只说这个方案如何如何好，赚钱如何如何多，而是要给他讲风险，要拿出风险的报告给他看。”