交易员利用对公司风险控管系统的深入认识进行违规交易；银行风险系统亦没能及时觉察

　　1月27日，法国第二大银法国兴业银行（Société Générale Group，下称法兴银行）知情人士称，违规的交易员是利用对公司风险控管系统的深入认识，隐瞒自己的违规交易；同时承认，银行的风险系统没能发挥作用，及时觉察违规操作。

　　当地时间1月24日，法兴银行宣布，该行一名交易员——31岁的柯维尔（Jerome Kerviel）擅自投资欧洲股指期货，造成该行税前损失49亿欧元（约合72.3亿美元）。法兴银行内部人士称，柯维尔在公司巴黎总部的欧洲股票衍生工具部工作，年薪不到10万欧元（约合14.65万美元）。

　　法兴银行称，2007年至2008年，柯维尔主要在欧洲股价指数上违规大手押注。由于最近欧洲股市暴跌，科维尔私自建立的500亿欧元（合733亿美元）衍生品头寸才露出了马脚。法兴银行进行了紧急平仓，整整抛售三天之后损失49亿欧元。

　　路透社报道称，一名银行业人士估计，截至1月20日损失还“只有”10亿欧元左右，但随着欧洲股市持续下跌，法兴银行开始清理账目的时候发现，损失数字越滚越大。

　　“如果市场周一（1月21日）、周二（1月22日）及周三（1月23日）上涨的话，这些损失可能会变成获利。”法国兴业董事长Daniel Bouton在记者会上说。

　　这位交易员是如何骗过银行的重重监管进行交易的呢？法兴银行的解释是，科维尔制造了虚假记录，使之看上去已经清仓，实际上却还没有。据称，科维尔还伪造文件来证明其行动的正当性。

　　据路透社报道，柯维尔于2002年加入法兴银行，在法兴银行资历尚浅。作为年轻员工，柯维尔所能进行的操作，其实受到严格限制。事发之前，他负责交易的是，金融衍生产品中最基本的品种之一——欧洲股价指数期货。但由于进入银行后在后台工作五年，他知道如何规避银行监控系统的关卡。

　　“会发生这种事，是因为交易员恰好在入行早期，即熟知公司内部控管系统，而且毫无疑问他还是一位电脑高手。”法国央行总裁诺亚在新闻发布会上说。

　　在这点上，法兴银行欺诈案与上世纪90年代英国巴林银行有相似之处。一位名为尼克·李森（Nick Leeson）的交易员在金融衍生品的超额交易，投机失败，导致损失14亿美元。1995年2月26日，巴林银行被迫倒闭。

　　两起事件中，出事的交易员均从银行后勤部门开始工作，对银行的电脑系统非常熟悉，随后被调往交易部门，最后绕过银行的监管系统投资衍生品造成损失。

　　事发之后，科维尔没有出现在法兴银行，因此外界一度猜测他已经潜逃。但巴黎检察官表示，科维尔已于上周六自首，将被拘留至周一。

　　当地时间1月27日下午，巴黎检察署金融科负责人吉恩·迈克尔·艾尔德伯特（Jean Michel Aldebert）向记者表示：“拘留审讯程序进展非常顺利。（科维尔）正在就自己被指控的问题进行交待。”

　　另一方面，科维尔的律师克里斯蒂安·沙里叶·布恩纳泽（Christian Charriere-Bournazel）表示，科维尔没有贪污，没有“偷一分钱”，而“仅仅是在做自己的工作而已”。

　　“他不过是冒了风险，但那也是他的工作。银行在市场恶劣环境下清仓，所以应该由银行为这49亿欧元的损失负责。” 布恩纳泽说。

　　此外，法兴银行投行部门主管Jean-Pierre Mustier声称，尚无证据表明科维尔有共谋者。