乐通股份:拟募资近44亿元升级“互联网+”战略

本报记者 任明杰

　　中证网讯 乐通股份（002319）5月28日发布的非公开发行预案显示，公司拟以8.98元/股的价格非公开发行股票数量不超过48959.91万股，募集资金总额不超过439660万元，募集资金扣除发行费用后全部用于建设数据银行管理平台、移动数字营销综合服务平台、互联网广告交易平台、媒体创意制作平台、数字营销基地建设、补充流动资金、偿还银行贷款等项目；收购九域互联100%的股权、普菲特100%的股份。公司表示，本次募投项目的实施，有利于公司持续在数字营销领域深化布局，打造综合型营销服务平台，成为多元媒介流量管理专家。

　　作为国内油墨龙头高端制造商，本次非公开发行的目的很大程度上在于公司意图将公司的“互联网+”战略进行升级。

　　2015年5月，公司以现金收购了轩翔思悦75%的股权。收购完成后，公司的业务结构从单一的油墨生产转变为“线下高端制造+线上数字营销”双轮驱动的业务格局。通过上述收购，公司迅速获得了轩翔思悦的管理团队、媒介资源和运营经验，具备了深化布局数字营销产业链的基础。

　　本次非公开发行预案的推出也可谓“趁热打铁”，预案称，本次非公开发行完成后，公司将完善在数字营销领域的布局，拥有集创意策划、数据挖掘、精准投放、媒介整合、效果监测等全方位服务客户的能力，形成以大数据为底层支撑的数字营销交易平台，覆盖PC端和移动端的海量受众消费行为数据，通过数据的提炼和加工，满足不同广告主的营销诉求。此外，本次拟收购两家标的公司的业务结构、技术特点和媒介资源与轩翔思悦具有较高的协同性，与本次募投自建项目具有产业链互补性。

　　公司表示，本次非公开发行完成后，公司将形成较为完善的数字营销产业链，具备了在技术、客户、媒介三个维度进行高效整合的可能，可全方位介入客户供应链升级的更多环节。在媒介资源方面，九域互联是长尾流量的营销整合专家，聚合了海量的网盟、网吧等长尾流量资源；轩翔思悦拥有优质软件、视频类媒介资源，而普菲特是百度KA核心代理，拥有中国最大的搜索引擎投放资源，三家公司基本实现了线上全流量覆盖，既可以满足品牌广告主品牌传播的需求，也可以达到行业广告主和本地广告主精准投放的目的。随着数据银行中存储数据量的增加，公司可以实时洞悉主流消费群体的偏好走向等信息，可供公司客户从数据银行中提取，用于整个供应链升级过程，如指导反向生产、经济化库存，帮助客户做到精细化运营。而媒体创意制作平台使公司具备了在源头绑定大型广告主的能力，通过线上巨大的流量资源和精准营销能力，形成了完善的数字营销产业链，具备了深度参与客户供应链升级的基础，深化“互联网+”的战略升级。

　　资料显示，乐通股份拥有众多大型品牌客户资源，是“可口可乐”、“联合利华”、“统一”、“哇哈哈”、“云烟”等知名企业产品包装物的主要油墨供应商，为客户提供的油墨产品作为品牌传播的营销介质。而随着移动互联网时代的到来，互联网技术的变革将导致产业链进行不断的升级，形成客户在转型期的痛点和服务盲区。公司正亟需对客户、媒介、产品和资源等进行新的整合，以打造“数字营销及供应链升级整合解决方案的服务商”。

　　对此，公司表示，本次非公开完成后，公司将对客户形成更为综合化的服务能力，搭建大数据服务基础设施平台，孵化从客户生产制造环节向渠道、营销环节延伸的能力，是未来实现成为客户供应链深度参与者的关键性战略卡位。

　　以客户资源的协同整合为例。预案称，公司是国内油墨生产的龙头企业之一，多年来积聚了海量的品牌客户，此类客户具有常年的品牌传播及营销需求，特征为营销投入持续、预算金额大，是数字营销服务商争相追逐的对象。普菲特服务的主要客户投放金额达到百度KA级别，涉及领域包括金融、地产、展会等；而九域互联和轩翔思悦拥有众多的互联网行业客户或代理商，这些客户主要由品牌广告主和行业广告主组成。