硅料企业接连签订大单 短期价格料延续上涨
在市场持续景气的背景下，近日光伏上游硅料企业接连签订大单。2月27日晚，多晶硅龙头大全能源发布公告，公司于近日与某客户签订了一份多晶硅长单销售合同，2022年-2026年某客户预计共向公司采购3万吨太阳能级多晶硅特级免洗单晶用料，预计平均每月采购500吨左右。
中国有色金属工业协会硅业分会表示，今年2月末陆续开始签订3月硅料长单，其价格取决于3月硅料市场供需、各环节库存承受力等因素。根据3月硅料市场情况分析，供应增量不及预期且小于需求增量，短期内硅料价格将延续持稳微涨走势。
下游企业订单饱满
协鑫集成总裁舒桦在接受中国证券报记者采访时表示，当前公司订单饱满，尤其是合肥大组件基地生产、建设进展顺利。公司继续开拓西班牙、法国、巴西、印度等海外市场，同时分别与中能建、国电投、华能等国企、央企以及西欧、东南亚、拉丁美洲等海外客户签订长期购销协议。
随着市场需求的不断增加，协鑫集成合肥基地新产能也在抢抓建设中。“目前一号厂房10条生产线共计5GW产能已全部达产，产成品良率已经达到99.6%，处于行业领先水平。二号厂房预计今年二季度末达产，三号厂房力争年底前全面投产。到今年底协鑫集成大尺寸组件产能将达20GW。”舒桦表示。
在光伏下游企业扩产提速的背景下，上游硅料企业接连签大订单。2月27日晚，大全能源发布关于签订特别重大合同的公告。公告称，假设按中国有色金属工业协会硅业分会最近一日（即2022年2月23日）新发布的国内太阳能级多晶硅价格报价，暂按均价242元/千克测算，预计销售总金额约为人民币72.6亿元。
大全能源下游客户主要为硅片厂商，其已与多家头部硅片企业建立了长期合作关系，例如隆基股份、晶科能源、上机数控、晶澳科技、天合光能、中环股份等。
2月27日晚，大全能源还发布了2021年业绩快报。2021年公司实现营业收入108.32亿元，同比增长132%；实现归母净利润57.24亿元，同比增长449%；实现扣非后归母净利润57.07亿元，同比增长448%；实现每股收益3.25元/股，同比增长371%。
2月14日晚，双良节能公告称，全资子公司双良硅材料（包头）有限公司与天合光能签订《单晶硅片采购框架合同》，从2022年至2024年，天合光能预计向子公司采购单晶硅片18.92亿片，预计销售金额总计为159.5亿元。
硅料价格持续上涨
根据中国光伏协会披露的数据，2021年硅料价格最高涨幅达224%，全年涨幅为177%。
业内人士表示，2021年，硅料价格持续上涨的原因是下游快速扩张，而硅料环节扩张速度相对较慢，从而导致原材料短缺。
2022年，硅料行情回暖，价格节节攀升。硅业分会最新披露的数据显示，国内单晶复投料最新周度价格区间在24.0万元/吨-24.9万元/吨，成交均价上涨至24.49万元/吨，周环比涨幅为0.78%；单晶致密料价格区间在23.8万元/吨-24.7万元/吨，成交均价上涨至24.24万元/吨，周环比涨幅为0.71%。
硅业分会预计，到2022年底，国内多晶硅产能将达到86万吨/年以上，比上一年度增加34万吨/年。2022年的硅料供应可以满足全球225GW左右的光伏终端装机。业内关于今年全球终端装机量的保守预期和乐观预期分别为220GW和250GW。因此，2022年硅料供需整体基本平衡。
由于硅料价格上涨，硅片价格也“水涨船高”。2月22日，硅片龙头企业隆基股份再次上调了单晶硅片价格。与上一次报价相比，不同尺寸的硅片价格上涨0.1元/片至0.12元/片，平均上涨1.9%。这也是隆基股份2022年以来第三次上调硅片价格，与1月16日开年第一次报价相比，硅片价格上涨幅度接近6%。
企业相继扩产
硅料价格的上涨也吸引越来越多光伏企业相继扩产。
2月24日晚，上机数控抛出硅料扩产计划。根据公告，公司准备建设年产15万吨高纯工业硅及10万吨高纯晶硅项目。整个项目分为二期具体实施，第一期设计产能为8万吨高纯工业硅项目、5万吨高纯晶硅项目。第二期项目将根据市场情况推进。项目总投资预计为118亿元，第一期项目投资预计为60亿元。
2月14日，合盛硅业发布公告，子公司新疆中部合盛硅业拟投资175亿元，在新疆乌鲁木齐市甘泉堡经济技术开发区建设年产20万吨高纯多晶硅项目，项目建成后公司将成为国内多晶硅龙头企业之一。2021年12月，乌鲁木齐市人民政府与合盛硅业签订了战略合作框架协议，投资355亿元的硅基新材料产业一体化项目将于2022年3月在乌鲁木齐甘泉堡经济技术开发区开工建设，项目将投资建设硅基新材料、单晶切片、电池组件、光伏发电等工程，预计2024年全部建成投产。
其他的硅料企业今年也有扩产计划。根据硅业分会统计，2022年的硅料增量包括保利协鑫能源11万吨/年、新特能源2万吨/年、新疆大全4万吨/年、永祥股份12万吨/年-15万吨/年、亚洲硅业3万吨/年等。
硅业分会表示，在2022年34万吨的硅料增量中，约18万吨产能预计在下半年才有产量释放，其余16万吨在一季度陆续释放。根据3月硅料市场情况分析，供应增量不及预期且小于需求增量，预计短期内硅料价格将延续持稳微涨走势。
