*ST升达回复深交所关注函：按照市场化原则推动债务和解 不存在让渡利益情况

　　中证网讯（记者 康曦）*ST升达（升达林业）12月23日晚回复深交所关注函，公司表示，长城宏达信托计划按照市场化原则与公司进行债务和解，即以债权收购的成本与公司达成债务和解。不存在长城宏达信托计划损害自身利益并让渡利益给公司的情况。

　　深交所要求说明长城宏达信托计划的成立时间及背景，其从公司原债权人长城资产管理股份有限公司四川省分公司（简称“长城资产”）受让债权并与公司进行债务和解的原因及合理性等。

　　*ST升达回复称，根据公司与第一大股东宝升信托计划的受托管理人华宝信托沟通，2020年9月21日，华宝信托作为受托人设立了长城宏达信托计划。

　　今年8月21日，长城资产申请执行法院开始对其查封的升达林业核心业务子公司（榆林金源天然气有限公司、米脂绿源天然气有限公司、榆林金源物流有限公司，以下合称 “LNG子公司”）100%股权进行网络司法拍卖，按照司法评估价值4.11亿元的七折确定拍卖价格2.88亿元，该等司法拍卖价格显著低于其账面净资产。一旦上述资产被拍卖成功，升达林业将面临退市。

　　升达林业因长期受原控股股东、实际控制人违规占用资金影响，现金流匮乏且经营恶化，债务全面逾期。其中，公司对长城资产本金1.35亿元对应债务已经逾期且无力与其达成债务和解。LNG子公司100%股权已被多名债权人申请司法查封。其中长城资产司法查封为第一顺位。

　　今年8月17日，华宝信托代表其受托管理的长城宏达信托计划与长城资产签订《资产转让协议》，由长城宏达信托计划收购长城资产持有的对公司全部债权，价款1.5亿元，并于9月22日按约支付了全部收购价款1.5亿元。10月30日，成都市中级人民法院核发《执行裁定书》，同意将申请执行人变更为华宝信托（代表长城宏达信托计划）。债权收购方式可以保障公司可持续经营能力，同时也有利于公司进一步解决债务问题。

　　LNG子公司最近三年每年营业收入10亿元左右，经营性净现金流1亿元左右，对于本次收购的债权未来的本息清偿保障较为充足。

　　长城宏达信托计划按照市场化原则与公司进行债务和解，即以债权收购的成本与公司达成债务和解。

　　12月9日，华宝信托代表长城宏达信托计划拟与公司签订《执行和解协议》，长城宏达信托计划将截至债权转让日（即9月22日之前）已发生的执行债权金额按其债权受让金额减免至1.5亿元。升达林业承诺于2023年12月31日，向长城宏达信托计划付清1.5亿元。

　　9月22日之后，以剩余本金1.35亿元为基数，按年化7.5%计算利息至实际清偿之日止。升达林业承诺于每年的12月31日前，向长城宏达信托计划付清当年度的利息。

　　因此，不存在长城宏达信托计划损害自身利益并让渡利益给公司的情况，本次债务和解具有合理性。

　　公司通过测算，截至9月22日，公司应付长城资产本金1.35亿元，利息（逾期利息按最高不超过24%/年计算）7746.34万元，本息合计2.12亿元。根据债务和解协议的约定，长城宏达信托计划将公司对长城资产截至9月22日的债务减免至1.5亿元，即公司实现债务重组利得6246.34万元，该部分利得将增加公司的资本公积。

　　公司第三季度报告显示，截至9月30日，公司归属于上市公司股东的净资产为-6664.91万元，本次债务重组将增加归属于上市公司股东的净资产6246.34万元，对公司的归属于上市公司股东净资产产生积极影响。