“基网联姻”打造指尖上的金融

　　6月6日广州，上午一场暴雨不期而遇，倾盆而下。

　　不过，广东人对雨水有着别样的情愫。他们认为水是财富的象征，暴雨就意味着将有大财要来，是个好兆头。

　　好兆头使得小李紧张激动的心情稍有平复。作为广东联通市场部的一员，今天他将要迎接很多重要的来宾，其中包括中国联通集团公司副总经理邵广禄、百度副总裁李明远、富国基金总经理陈戈等。三家不同行业的公司代表在此聚首是为了迎接通信理财产品“沃百富”的诞生。

　　尽管联通、百度和富国都将“沃百富”的这次合作形容为“心有灵犀”，然而从近期的跨界合作趋势来看，从互联网巨头到运营商，基金公司总是能嗅到沉淀资金的味道。哪里有沉淀资金，哪里就有货币基金增量。于是，联通、电信、移动等成为基金公司新近争相发掘的金矿。

　　通讯运营商主动加入

　　对于小李而言，与基金公司的合作并非第一次，但是与百度和基金公司共同开发新产品却尚属第一次，而且是非常重要的一次，广东联通因此将“沃百富”计划作为今年最大的促销活动之一，格外重视。

　　对于这次合作的成功，三方一致认为来自机缘巧合。一次，百度百付宝公司总经理章政华到联通大厦开会，会上结识了广东联通的总经理何飙，聊天中得知广东联通早已萌生做互联网金融的念头，也希望向移动互联网转型。一个是移动宽带巨头，一个是互联网巨头，似心有灵犀一般一拍即合。而关于合作的最终敲定则是某一天的凌晨。而后百度从中牵线，经过在基金公司中筛选，又将富国基金拉入合作阵营。

　　于是，在联通牵头、百度牵线下，今年3月，项目正式启动，3个月后这只全球首款通信理财产品“沃百富”终于面世。广东联通市场部、销售部总经理孔祥斌极力将自家的“沃百富”与宝宝军团撇清关系。“我们不属于宝宝军团，不是简单地将通信与理财结合，也不是简单地强调它的理财产品的属性。我们是将通信服务、金融理财服务和最重要的将来的生活服务这三块全部打通，从用户的账户管理、通信账户、理财账户以及今后互联网生活入口等多个角度，为消费者提供便捷的通讯、生活、理财服务。”

　　百度百付宝总经理章政华则介绍，“沃百富”是百度钱包携手广东联通、富国基金打造的“互联网理财+生活服务平台”，是面向广东联通新老用户提供的一款跨界、专属通信理财产品。以前的互联网理财产品更多的是线上之间导流量，运营商的加入使之真正实现了线下向线上的转化。

　　据介绍，“沃百富”由专属的APP应用、专属的对接基金、专属的应用特权组成，为用户带来全新的通信产品消费方式和理财投资收益方式，实现基于手机号码的随时随地理财生活服务。它可以实现用户针对手机账户中的沉淀资金进行理财，选择“理财送机”、“话费理财”、“专享理财”服务。而所谓“理财送机”，是指参与用户根据所预购买手机的价格档位，在专属基金账户中冻结一定额度，可以免费获得包括iPhone、三星、小米等手机，冻结的资金在冻结期内将享受“沃百富”货币基金收益。

　　将冻结话费转化为货币基金的模式，联通在去年就已经与基金公司有过直接合作，如今基于这种合作模式下运营商联手基金公司打拼互联网金融天下，已经成为了低调的新潮流。

　　早在2013年11月，中国联通与金鹰基金就推出“零元购机”业务，用户在合约期内存入一定金额的金鹰货币基金，期间产生的投资收益连同本金，都归用户所有。被冻结的货币基金作为质押物使用户获得信用，用户凭此信用担保就可以“预支”一部新手机，套餐费需另外付费。今年3月，北京电信与银华基金也推出“银华货币0元购手机”活动，参与者将预存话费申购银华货币基金作为担保，在免费获得手机的同时，更可获得货币基金投资收益，并有套餐话费最低优惠。今年4月，支付宝与广州电信也联合推出余额宝用户专享权益——“0元购机享收益”项目。这一项目中，余额宝用户授权冻结账户里一定的资金后，就可免费获得相应的畅销手机。2014年5月有消息称，深圳联通与安信基金也将合作推出相似的产品，名为“话费宝”，用户可以将合约机套餐计划的费用投资于安信基金管理的安信现金货币基金，安信基金将相应的基金份额冻结进行投资，并按照套餐合约的规定定期定时向客户支付套餐的话费。

　　尽管联通、百度和富国都将“沃百富”的这次合作形容为“心有灵犀”，然而，从近期的跨界合作趋势来看，互联网、运营商和基金公司之间的多头合作模式蕴含着必然性。

　　基金挖掘沉淀资金新矿

　　从互联网巨头到运营商，基金公司总是能嗅到沉淀资金的味道。哪里有沉淀资金，哪里就有货币基金增量，于是，联通、电信、移动等成为基金公司新近争相发掘的金矿。

　　运营商用户的“沉淀”就是“话费”。此前行业内通行的营销方法，即预存话费送手机、预存话费送话费等，都会在用户的手机账户中产生一定的沉淀资金。此外，庞大的客户群也是运营商的一大资源优势。据悉，目前，手机用户已经超过10亿户，其中广东联通就拥有3000万存量用户，其中包括千万级3G用户，有6万多家线下渠道。

　　业内人士分析，手机用户账户中的预存话费金额一般在几百元到几千元之间，如果以平均每户200元计算，仅广东联通的用户就有约60亿元的沉淀资金可以开发，再加上购机用户会一次性冻结上千元的购机费，并逐渐将其他账户中的资金也转移至运营商账户，资金规模相当可观。而且不能忽视的是，运营商拥有庞大的用户基础和超强的渠道。例如广东联通的6万家线下渠道，未来有可能成为6万家理财店，可以让客户实地体验“沃百富”，为过度依赖线上口碑的互联网金融模式提供补充。

　　事实上，运营商也恰好有着向互联网金融转型的需求。OTT业务快速发展对运营商传统营收项目造成巨大冲击，虚拟运营商等参与者加入将引发更加激烈的价格竞赛，市场倒逼运营商通过提供理财服务来建立特色，从而增加用户的黏性和吸引更多用户。“沃百富”、“话费宝”等就是这个背景下的产物。

　　不过，现实的效果还有待观察。有过与运营商合作的基金公司人士透露，冻结预存话费带来的货币基金增量并不大，主要是因为流程比较复杂，没有买过该公司货币基金的用户要绑定银行卡，开立直销账户；有的活动方案对于客户吸引力不够，例如有的运营商要求参加该活动的用户必须新换手机号，客户往往觉得不方便，有的“送手机”活动不仅要求冻结手机价格等额资金，还需要客户一次性缴纳1-2年的套餐话费，对于客户来说资金额度太大等等，这些因素都可能导致实际参与活动的用户并不多。此外，与运营商合作的进展速度也不如与互联网公司那么快。“毕竟是垄断性企业，合作过程还是挺麻烦的。”

　　另有基金人士指出，来自运营商的客户主要是话费支出，理财需求的转化和培养需要一个过程，因此短期内效果确实不会明显。但是，对于基金公司而言，这是一个值得长线布局的渠道，尤其是运营商往往在费用方面还会有让利。

　　携手打造指尖上的金融

　　富国基金有关人士透露，在“沃百富”的合作中，联通没有向基金公司收取任何费用。“完全不存在任何佣金或广告费的问题，三方都以最大的诚意促成此次合作。”富国基金总经理陈戈更是将“沃百富”视为公司今年最重要的项目，亲自主抓。

　　那么，百度、联通和富国在“沃百富”中到底各自承担着怎样的角色？小李介绍，“富国基金是‘沃百富’货币基金的管理方，力争客户享受到更有吸引力的收益；百度前期更多以线上导流为主，联通作为运营商，拥有线下强大的客户基础和运营保障。”也就是说，百度、联通、富国将在“流量+门店+大数据”等方面进行资源互动，整合服务，彼此发挥在O2O中的优势。

　　一位有关人士对小李的介绍做了进一步分析：通过冻结资金或预存话费到“沃百富”账户，富国得到了新客户和规模增量；百度基于搜索、贴吧、地图等功能带来的大数据，为“沃百富”作线上导流，从而将用户搜索的“信息流”转变为客流。而作为资源交换，百度有望从中得到移动端的新用户；联通看似没有什么利润，但通过让利、提供理财服务等新功能，吸引了新客户入场，并增加了用户对联通的黏性。尤其在4G时代，可降低用户离网率。“大家都找到了各自的利益诉求，就可以共同把原来互联网金融合作模式下的费用让利给客户了。”

　　资深移动支付业界专家陈建伟表示，在移动支付的大背景下，互联网公司、运营商、基金公司都想快速发展，做行业的老大。而此次百度钱包与联通、富国基金的合作，则开创了一种全新的模式，那就是各方都不谋求主导地位，而是协同发展，把各方在产业链中的优势都发挥出来。这对于未来移动支付的发展是有示范作用的。

　　民生证券首席策略分析师李少君也认为，“沃百富”不仅意味着互联网公司与移动运营商在移动互联网领域的跨界合作迈出了创新式的一大步，同时它还开创了一种全新的互联网金融模式。它突破了以往互联网公司与运营商联合提供优惠、吸引开户的模式，彻底将手机用户和支付用户、理财用户、财富用户打通，将触角伸向移动支付的最前端，掐住“指尖经济”的源头，开创了真正意义的通信理财产品。