宏观新闻
国务院总理李克强4月12日主持召开国务院常务会议，部署推进医疗联合体建设，深化体制机制改革为群众提供优质便利医疗服务；部署加强中小学幼儿园安全风险防控体系建设，打造平安校园；通过《中华人民共和国统计法实施条例（草案）》。
PPI或已迎来拐点。时隔一年半，3月份PPI同比涨幅首次出现回落趋势，并从2月份的近八年半高点处回落至7.6%，环比涨幅也是连续三个月回落。分析人士普遍认为，PPI在一季度可能已经见顶，全年料呈现前高后低的走势。
美国总统特朗普称，美元正在变得过于强势；倾向于低利率政策；中国已有数月没有操纵汇率；本月的汇率操纵报告中将不会把中国列为汇率操纵国；尚未对是否继续提名耶伦出任美联储主席作出决定；在对耶伦的再提名问题上保留开放的可能性。
股市新闻
两位接近证监会的未具名知情人表示，证监会正考虑放松IPO要求，允许至少连续两年盈利的企业在沪市主板上市，目前要求为至少连续三年盈利；或保持每周批准约10笔IPO的速度。
近日全国中小企业股份转让系统召集部分创新层企业进行了闭门座谈会，而相关主题则是听取企业有关分层后的差异化制度供给以及交易制度完善优化的建议。一位与会的人士告诉记者：“监管层的人士告诉我们企业再耐心一点，后续会有政策出来。”
从中国证券投资者保护基金获悉，其发布的最新报告《2017年3月中国证券市场投资者信心调查分析报告》显示，2017年3月份中国证券市场投资者信心指数为54.8，环比小幅下降1.4%，总体继续保持稳定。但大盘抗跌指数连续3个月上升达到63.2，较上月（62.5）上升1.1%，攀升至2016年1月份以来的最高值。投资者对国内宏观经济的信心保持稳定乐观。
经济参考报刊文称，长期以来，A股上市公司欠缺健康的股东文化，上市公司规模虽然超过了3000家，不过迄今为止，仍然没有形成稳定的现金分红理念和机制。要想进一步发挥股票市场服务实体经济的功能，必须通过制度安排促进市场形成稳定规范透明的分红机制，彰显市场的投资价值，吸引更多长期资金进入。
雄安新区概念股涨幅巨大，冀东水泥(000401,股吧)等9股停牌核查。冀东水泥、中化岩土(002542,股吧)、河北宣工(000923,股吧)、先河环保(300137,股吧)、京汉股份、保变电气(600550,股吧)、巨力索具(002342,股吧)、冀东装备(000856,股吧)、渤海股份(000605,股吧)均公告将停牌核查。巨力索具、冀东水泥、中化岩土、先河环保、京汉股份等均连续六日一字涨停。保变电气、渤海股份、河北宣工同样连续六日涨停。
高送转监管趋严，A股已有13家上市公司火线修改预案，其中有5家原拟“10送转30”公司大幅下调送转比例，分别为：赢时胜(300377,股吧)、凯龙股份(002783,股吧)、合众思壮(002383,股吧)、合力泰(002217,股吧)和金利科技(002464,股吧)。
昨日下午2:37分，一笔约1300万股的卖单瞬间将中国平安由36.16元砸向35元，使得该股票由平盘到下跌3.56%，合计在35元成交约4.55亿元；2:40分，一笔约2400万股砸盘，瞬间将兴业银行(601166,股吧)的股价从16.07元砸向15元，跌幅由0.6%瞬间扩大至7.35%。一分钟后，在15:5元的位置成交1300万股。3分钟内，兴业银行合计成交约3700万股，合计成交额约5.6亿元。尽管中国平安和兴业银行合计异常交易金额仅仅约10亿元，占两市总成交金额的比例可以忽略不计，但两只股票异常交易金额分别占他们各自全天成交金额的2成和3成，因此造成两只大盘蓝筹股异常波动。查阅券商资管计划2016年年报发现，同时大量持有中国平安和兴业银行的资管计划有好几只，其中，长江证券(000783,股吧)资管旗下产品持有数量较多，嫌疑最大。
产业新闻
有关部门要求加快出台促进煤炭行业兼并重组转型升级的指导意见，在两年内分区域实施小煤矿兼并重组，同时力争到2020年底，全国形成10个左右亿吨级“巨无霸”。此外，鼓励企业之间通过股权置换、资源互保等方式加强跨地区去产能协作。
锑精矿、氧化锑价格继续上调，企业报价上调1000元/金属吨、500元/吨，相比去年同期涨幅逾70%。另外，锑锭价格今日也上涨每吨1000元。 此轮锑产品价格上涨，主要受环保督查影响，湖南等地我国锑矿主要区域。机构认为，2015年以来锑冶炼关停或减产产能为5万吨以上，约占到产出30%，供给端收缩明显。业内厂家预计，在环保核查的推动下，锑产业供需格局有望继续改善。
国内股市
上证综指全天弱势，尾盘震荡加剧，收盘跌0.46%报3273.3点；创业板指跌逾1%失守1900。深成指跌0.64%报10587.31点。雄安新区概念股走下神坛。华夏幸福(600340,股吧)全天振幅超10%，收涨1.09%，成交金额超224亿元，量价均创上市以来最高。兴业银行、中国平安等金融大盘股尾盘突现大单砸盘，随后迅速回拉，使得股指振幅加剧。
两市上涨个股比例为25.99%，上一个交易日为63.16%；共65只涨停股，其中一字涨停30只，自然涨停35只；47只股票跌停；涨幅超5%的个股92只；跌幅超5%的个股181只；上一个交易日，共81只涨停股，其中一字涨停29只，自然涨停52只；12只股票跌停；涨幅超5%的个股175只；跌幅超5%的个股34只。
周三两市大单净流出资金466.15亿元。其中，918只个股获资金净流入，2026只个股出现资金净流出，大单资金出逃大幅放大。
两市共有298只个股主力资金净流入1000万元以上，其中梅雁吉祥(600868,股吧)资金净流入为5.9亿元，保变电气资金净流入为3.13亿元，TCL集团资金净流入为2.26亿元，分居前三甲。
A股共有53只股票发生99宗大宗交易，总成交额约为41.51亿元。成交金额排名前三的股票分别为冀东水泥、兴业银行、中国中铁，成交额分别为13.74亿元、8.6亿元、2.84亿元。
4月12日龙虎榜中，30只个股出现了机构的身影，其中7只股票呈现机构净买入，23只股票呈现机构净卖出。当天机构净买入前三分别是天业通联(002459,股吧)、建新股份(300107,股吧)、天和防务(300397,股吧)，机构资金流入净额分别是1700万元、800万元、800万元。此外，机构净卖出居前个股分别有华夏幸福、唐山港(601000,股吧)、天广中茂等。
题材炒股
医疗改革：国务院总理李克强4月12日主持召开国务院常务会议，部署推进医疗联合体建设，深化体制机制改革为群众提供优质便利医疗服务。会议指出，建设和发展医联体，是贯彻以人民为中心的发展思想、落实《政府工作报告》部署的重点任务，是深化医疗医保医药联动改革、合理配置资源、使基层群众享受优质便利医疗服务的重要举措。
受益股：金陵药业(000919,股吧)、华润万东(600055,股吧)、康美药业(600518,股吧)、国际医学(000516,股吧)、江中药业(600750,股吧)等。
大气治理：以“我国大气污染成因与控制”为主题的第S33次香山科学会议学术讨论会近日在北京召开。会议围绕大气重污染特征与物理化学机制、污染与边界层气象及其耦合机制和多污染物协同防控途径与成效等中心议题进行了深入讨论。科技部部长万钢表示，下一步要把大气污染防治研究和循环污染治理作为“科技创新2030—京津冀环境综合治理重大工程”重要内容，以科研成果指导工程建设，为打好蓝天保卫战发挥科技创新引领和支撑作用。 在各方推动下，京津冀地区联防联控具体实施细则今年有望出台，激发生态环境监测网络的建设需求。
受益股：雪迪龙(002658,股吧)、清新环境(002573,股吧)、聚光科技(300203,股吧)、先河环保等。
上市公司
万科A：将于4月27日在深圳市盐田区大梅沙环梅路33号万科中心召开董事会会议，审议公司2017年第一季度报告等相关事项。
广安爱众(600979,股吧)：公司原拟通过发行股份的方式，作价逾11亿元收购宣燃股份及爱众水务两公司股权，同时非公开发行募集配套资金。由于标的公司某些问题在短期内解决存在不确定性（主要是爱众水务股东出资及股权转让至今未能获批、以及宣燃股份部分土地的权属瑕疵，部分对外担保解除等问题），公司决定终止本次重大资产重组事项。
中国建筑：公司实现2016年营收9597.65亿，净利298.7亿，分别同比增长9%、14.6%；基本每股收益0.96元，拟每10股派息2.15元。股东名单方面，安邦资产旗下共赢3号于二次举牌中国建筑后，未于2016年继续购入公司股份；但旗下盛世精选3号四季度购入1.71亿股。前海人寿旗下海利年年于四季度购入5.69亿股，持股比例1.9%，列第三大股东。
市场分析
安信证券：在当前控风险的基调下，信贷金融数据如果不够强劲，实属正常，关键是实体需求疲弱导致的数据弱，还是调控抑制下的数据弱，这是本质差异，更应该关注的是实体自身需求情况。从去年秋季一线地产调控加码以来，投资者普遍对今年房地产投资及经济情况偏谨慎，但安信证券一直认为今年房地产投资，出口乃至制造业投资都有可能好于市场预期。假设二季度开始经济数据确实疲弱，那么该因素对市场也产生不了实质冲击，但如果经济数据好于预期，将对市场构成正面力量。
货币市场
对于银监会近日对银行业开展“监管套利、空转套利、关联套利”专项治理，业内人士表示，银行将因监管压力而收缩同业链条，债券市场、非标等资产端将同步收缩，进而引发相关广义固定收益市场面临减持压力。以往因同业存单和委外投资爆发式增长而大大获益的高收益信用债品种，可能出现一轮较长时间的减持潮。同业链条“拆雷”，可能使得银行加速去杠杆、委外投资大幅收缩，部分资管类机构流动性可能受到冲击。
年内央行向商业银行投放的MLF将有3.23万亿元陆续到期，创历史新高。本周四和下周二将分别有2170亿元、2345亿元MLF到期。机构分析，在贯彻稳健中性的货币政策基调下，央行可能利用MLF到期的机会逐步回收流动性，或者通过续期MLF引导资金成本走高。
截至目前，今年以来主体评级调低的债券数量与去年同期相比，降幅达66.7%；主体评级调高的债券数量则同比增加42.9%。机构分析，过剩产能盈利复苏提升企业抗风险能力，但经济回落将考验二季度信用债市场。
华创证券：银监会对于银行违规操作和套利行为的检查逐步推进，但是从检查要求的出台到后期银行根据监管要求逐步处理同业链条仍需一段时间，监管作为慢变量会在较长时间内影响债券市场，在同业链条收缩之前，央行偏紧的流动性管理和银监会对于产品端合规性的管理将同步执行。短期的收益率走势依然受资金波动的影响，4月中旬叠加缴税和MLF到期影响，资金面紧张压力加大，继续保持谨慎。
国际新闻
美联储2017年票委卡普兰称，支持美联储在今年晚些时候开始缩减高达4.5万亿美元的资产负债表，预期美联储将循序渐进地行动并保持耐心，不会干扰市场。他表示，只要美联储增加就业和提高通胀的双重目标取得进展，就应当撤出宽松措施，而缩表本身将带来一定程度的紧缩影响。
俄罗斯外长拉夫罗夫与美国国务卿蒂勒森会面。拉夫罗夫称，俄美同意朝鲜问题应该经由政治途径解决，朝鲜半岛应该无核化；消灭阿萨德并不是叙利亚问题政治解决方案的目标；叙利亚的未来必须在叙利亚境内由叙利亚人决定；没有证据表明俄罗斯干预了美国去年的大选。
加拿大央行维持0.5%基准利率不变，符合预期。加拿大央行决议声明称，当前的货币政策立场仍然合适；加拿大经济增长预计将放缓，但今年仍将保持在潜在增速之上；认为经济可持续增长还为时过早。
国际市场
周三香港恒生指数小幅低开，3点前一直处于弱势震荡、小幅下跌的状态。A股收盘后，恒指一改此前弱势，快速上升逾200点，由跌转涨0.93%，升幅逾1%，收报24313.50点。恒生国企指数涨0.42%，恒生红筹指数涨0.86%。重磅蓝筹腾讯控股收涨2.7%，创历史新高，上市13年涨311倍。吉利汽车终结九连阴，升3.7%，恒指成分股中涨幅居前。大市成交量缩至718.39亿港元，前一交易日为740.92亿港元。
周三美国三大股指集体下跌。道指跌0.29%，报20591.55点；纳指跌0.52%，报5836.16点；标普跌0.38%，报2344.93点。受地缘政治担忧持续和特朗普总统关于美元和利率的讲话影响。 美国总统特朗普接受华尔街日报(博客,微博)访问时表示，美元“过强”，但他也表示，希望看到美国利率保持在低位。美元上涨，将损及美国跨国公司的盈利。美元已因升息前景而上涨。
欧洲三大股指多数收跌。英国富时100指数收跌0.22%，报7348.99点；法国CAC40指数收跌0.01%，报5101.11点；德国DAX30指数收涨0.13%，报12154.70点。
COMEX 6月黄金期货收涨3.90美元，涨幅0.3%，报1278.10美元/盎司，创2016年11月7日以来收盘新高。
WTI原油期货收跌0.29美元，跌幅0.54%，报53.11美元/桶。布伦特原油期货收跌0.37美元，跌幅0.66%，报55.86美元/桶。
伦敦基本金属多数下跌，LME期铜收跌2.1%，报5628美元/吨，一度刷新1月份前期以来低点至5615美元/吨。LME期铝收跌1.2%，报189美元/吨。LME期镍收跌1.1%，报9735美元/吨。LME期锡收跌3.0%，报19405美元/吨。LME期锌收涨1.4%，报2605美元/吨。LME期铅收跌0.3%，报2242美元/吨。
