中信建投：推荐买入奥瑞金、鲁泰A

　　【行业分析】

　　轻工：推荐奥瑞金、鲁泰A

　　奥瑞金红牛二维码产品已接近8亿罐，公司已顺利开拓智能包装领域的起始项目，二维码拓展与体育产业布局均成公司股价催化，继续维持买入。

　　人民币贬值利好标的，首推鲁泰A：（1）出口收入占比70%；（2）柬埔寨、缅甸、越南产能陆续释放；（3）长绒棉价格目前底部，未来如回升，更将带来毛利高弹性；（4）计划自用资金回购A、B股股份的总金额≤10亿，安全边际尤其明显。

　　【公司评级】

　　建议买入双汇发展

　　上半年收入204亿，降3%，净利19.8亿，降10%， EPS为0.6元。屠宰量620万头，降19%，受益猪价上涨屠宰业收入105亿增6%，头均利润60元。期末存货37亿，未来大幅增值。销售肉制品75.3万吨，降4.5%，二季度销售41万吨，增4%。毛利率提高3%到29%。猪价上涨利好屠宰，促进肉制品销售，公司二季度经营和业绩已明显改善，关注重点还是肉制品销量的提升，新品的推广及动销情况，预测今明两年EPS为1.33、1.51元，目标价25元。