平安证券：强烈推荐国兴地产、云天化、中色股份

　　【今日头条】

　　“全面振兴东北”新政可望年内出台

　　【贝格】商务部昨日举办“中国与东北亚经贸合作暨第十届中国-东北亚博览会新闻发布会”,上证报记者在发布会上获悉,《全面振兴东北等老工业基地的若干意见》有望于今年四季度出台。其中,将明确深化投融资体制改革,吸引民间资本投入,加大对东北道路、水利、输电通道、基础设施、水电气暖等领域建设。

　　上半年互联网保险保费收入同比增1.6倍

　　【贝格】互联网保险作为保险业的热点之一，在近三年来取得了倍增式发展，保费收入和展业机构数均明显增多。中国保险行业协会（简称“中保协”）17日发布的数据显示，上半年互联网保险市场累计实现保费收入816亿元，继续成为拉动保费增长的重要驱动力。业内人士表示，未来技术进步将推动传统保险商业模式变革，大数据成为互联网保险精准定价的重点。

　　【公司评级】

　　强烈推荐国兴地产

　　上半年公司重庆北岸江山项目10-12号楼结转，使公司营业收入及净利润均大幅增长。下半年，随着国兴北岸江山及海棠项目结算，公司业绩仍有望保持高速增长。同时，我们预测随着重庆北岸江山项目运用恒温恒湿恒氧的技术，项目有望享受绿色节能建筑所得税优惠，增厚公司业绩。北岸江山将进入结算加速期及绿色节能建筑可能带来的公司所得税优惠，预计公司2015-2016年EPS分别为0.62、0.75元（增发摊薄后分别为0.36和0.43元），对应PE为47和39倍，看好未来公司理顺经营机制后的平台价值及软实力，维持"强烈推荐"评级。

　　强烈推荐云天化

　　公司7亿吨磷矿石储量估值在105亿元左右，565万吨磷肥产能按照重置成本约价值80亿元，两者相加已与公司当前市值相近，如果考虑到公司还有145万吨尿素、500万吨煤炭、10万吨聚甲醛、复混肥、商贸物流等生产能力，公司市值存在一定低估。公司作为云南国企改革标杆。维持预计公司2015/2016年的EPS分别为0.1元/1.1元，对应当前股价的PE分别为162/14.7倍。维持“强烈推荐”评级。

　　强烈推荐中色股份

　　目前公司工程订单饱满，并正积极拓展海外工程项目，随着下半年公司工程项目进入施工旺季，工程收入确认有望超过上半年。公司是有色国企改革重点关注标的。近期国企改革显加速迹象，同时国企改革顶层方案出台时间点已临近。我们推测，公司作为有色重要央企集团之一，激励计划或在国企改革上层方案落地后提速。公司作为有色金属领域矿业采冶和海外工程主要承建商，具备专业矿业评估和有色项目施工经验，是“一带一路”沿线以资本换资源经济循环的最佳载体。预计公司2015-2016年EPS分别为0.48和0.72元，维持“强烈推荐”评级。

　　强烈推荐富安娜

　　公司差异化的品牌诉求，稳健的经营风格，使其中长期投资价值凸显。而近期对跨境电商的参股，以及未来整体家装概念的逐渐落地，将为其长期发展打开空间。维持2015-2016年EPS分别为0.49元和0.56元的预测，对应PE分别为30.4和26.9倍。维持“强烈推荐”的评级。

　　推荐买入金龙汽车

　　随着福汽集团逐步开展更深一步的资源整合，以及新能源客车销量占比不断提升，三龙协同逐步落地，公司盈利能力有望持续大幅改善。预计2015年/2016年/2017年EPS分别为0.74元/0.96元/1.18元，维持“推荐”评级。

　　首次推荐恒立油缸

　　公司在高压油缸领域技术积淀深厚、行业地位明显，并且在液压泵阀领域逐渐取得突破；未来随着液压泵阀项目的量产及下游行业的触底回升，公司盈利能力将快速增长；预计2015~2017年EPS分别为0.11元、0.19元、0.33元，首次给予“推荐”评级。